🚀 中美解禁開綠燈！H20與B30釋單潮來襲，台廠供應鏈迎營收回春

在中美科技戰不斷拉鋸的背景下，輝達（NVIDIA）H20與AMD Instinct MI308重獲銷中許可，如同打開一扇久違的出口大門。台灣供應鏈再次進入全球高階AI晶片核心戰局，帶來潛在營收回升動能。

而供應商們現在正面對一場「能搶多少算多少」的現貨搶單戰，短線供應鏈供需緊縮、價格策略、產能分配等挑戰，也開始浮出檯面。

🚀 中美解禁開綠燈！H20與B30釋單潮來襲，台廠供應鏈迎營收回春

📚 目錄

✨ 引言：台廠迎來AI晶片回流潮

而供應商們現在正面對一場「能搶多少算多少」的現貨搶單戰，短線供應鏈供需緊縮、價格策略、產能分配等挑戰，也開始浮出檯面。

📦 H20與MI308重啟銷中：產業全貌解析

H20與Instinct MI308先前因美國禁令暫停出口，這次鬆綁出口限制，可謂是一場科技解封令。據市場情報指出：

🎯 重點訊號：NVIDIA Hopper架構雖進入產品末段，但B30將迅速接棒進入中國市場。

🧩 台廠供應鏈角色與關鍵影響

這次輝達H20與AMD MI308重獲銷中許可，帶動整體AI伺服器市場信心回溫，也讓台灣供應鏈企業迎來久違的接單熱潮。尤其在H20被封鎖期間，許多業者早已完成生產準備，只是卡在出口限制無法出貨。如今解禁，讓這些手上持有H20成品、模組甚至是原物料的台廠，有機會搶得時間紅利。

台廠在全球AI伺服器供應鏈中的優勢，不僅在於高效率的組裝能量，更重要的是他們與國際大廠多年累積的協同經驗，使得供應彈性與模組整合能力優於全球多數競爭者。以下表格說明主要受惠台廠的角色與具體受益來源：

🔎 **特別關注：**麗臺因庫存未清，加上中國市場對H20有強烈剛性需求，反而在解禁後一舉成為市場關注的「現貨王者」，短期內業績表現可能超乎預期。

法人圈針對輝達下一代AI晶片B30給出明確預測：該產品已進入投片流程，最快2025年Q4正式亮相。此一新平台預計將填補Hopper平台退場後的市場空缺，特別是針對中國市場量身打造，定位於「次旗艦規格、優化性價比」。

B30策略不僅止於價格下修，更著眼於讓企業主能在硬體投資受限的環境中繼續升級AI能力。輝達也傳出同步規劃協助客戶將現有平台快速轉換至B30，使得Hopper平台落日後，產線、模組商、散熱廠商等可無縫銜接。

💬 **總評：**本波供應鏈回溫受惠程度不一，投資人應關注其產品與B30平台的「直接搭配率」與「單價貢獻度」，而非僅看接單量。

現階段，台廠雖面臨搶單熱潮，但產能與資源配置仍有三大挑戰：

📦 庫存有限 vs 突發需求湧入
解禁後下單集中且急迫，通路與組裝商需在短時間內完成供貨分配與交期管理。例如麗臺手中H20現貨將迅速消化，後續若無新貨補足，則將出現斷鏈風險。
🏭 Hopper平台產能尚未重啟
NVIDIA並未全面啟動Hopper平台供應鏈，導致現階段僅能靠庫存支撐需求，新一輪產能尚未確認時間表。
🧮 價格戰提前引爆
B30將以大幅降價搶市，但對於中游供應鏈業者來說，也意味著毛利被壓縮，需以規模效益來拉高整體營收表現。

雖然中國大力推進自主研發AI晶片，例如昇騰920（Ascend 920）與寒武紀MLU系列，但現實仍存在諸多限制：

目前中國市場即使具備政策與補貼，但在商業應用（尤其是AI模型訓練、推論部署）的成熟度上，NVIDIA依舊佔據明顯優勢，也使得台灣供應鏈在短期內仍能依附輝達生態系而受惠。

此次H20與B30的重新放行，不僅為台廠創造短期營收機會，更讓整體AI伺服器市場信心回暖。具備模組整合、散熱系統、高速連接能力的台廠，將是下一波成長主軸。

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